作者：股林常青松
出版社：人民邮电出版社
格式: AZW3, DOCX, EPUB, MOBI, PDF, TXT
从零开始学K线炒股 典型形态与买卖点分析试读：
前言
都说炒股十人九赔，一点都不夸张，尤其是散户、新股民，被称作“一茬一茬的韭菜”，不断被“收割”。在这种情况下，如何成为那个盈利者？
我炒股也有十多年的时间了，平时聊天的时候，经常有股民问我下面的问题。
我的股票突然涨停了，要不要立刻卖出去？
手中有两只股票，一只涨一只跌，应该如何操作？
隔壁老王说主力在×××，我要跟一下吗？
…………
我应该怎么回答？其实没法回答，每只股票都有自己的走势，不能光看一天、一时的走势，要结合各种指标反复推演才能给出判断。国外有几百年的股市历史，已经总结出了上百种技术分析方法，比如道氏理论、波浪理论、缠论等，而这些理论都是基于K线发展起来的。所以说K线是技术分析的基石，玩好K线也就掌握了股市盈利的密码。
本书特色
从零开始：书中内容完全从零开始，讲解细致，即使刚接触K线的新股民，也可以轻松看懂。
直奔主题：书中对K线的介绍不是简单的泛泛之谈，而是把市场上纷繁复杂的各种理论的核心本质和知识点讲出来，使读者能在最短时间内抓住核心知识并轻松掌握和运用。
实战图解：针对每一种K线形态，都给出了对应的A股案例，全书包括两百多个K线分析，有很强的指导价值。
经验分享：笔者有十多年的炒股经验，经历了五次股市大跌，对股市有深刻的认识。
本书内容
本书分为上、下、增值学习篇（附赠资源，可在封面扫码得到），3大篇共21章，每章都采用“理论+案例”讲解形式，各章之间联系比较少，无需依次学习，对感兴趣的章节可以直接阅读，不会影响学习效果。各篇的内容分布如下。
上篇：从零开始学K线，包括第1章至第9章，首先讲解K线基础知识，接下来介绍K线各种形态以及买卖点分析。
下篇：K线与其他指标配合，包括第10章至第17章，讲解K线与移动平均线、成交量、MACD、分时图等8大指标的配合方法，这是本书的核心，只有通过不同的指标综合判断，才能给出准确的股价走势。
增值学习篇：K线与主力，讲解如何通过K线判断主力动向，包括主力建仓、拉升、震仓、出货四个阶段的K线特点。
本书读者对象
● 股市初学者
● 资深股市玩家
● 股市分析师
● 股市研究人员
本书技术知识全面、实例精彩、指导性强，力求指导读者学透K线的各方面技术。本书可以作为新股民的入门教材，可以帮助有一定基础的中级读者提高技能，对高级读者也有一定的启发意义。上篇 从零开始学K线第1章 新股民学K线
股票市场是一个资本博弈的集中地，任何人初入这个市场，都将以同等的身份在市场中扮演着相似的角色。股市中有句名言：这是一个有钱的人来赚取经验，有经验的人来赚取金钱的地方。作为投资者的我们，必须在市场中不断地提高自己的投资水平，才能有充足的可能性在股市中赚取自己想要的财富。本章作为初始章节，将深入浅出地介绍K线的基本知识，引导投资者逐步走上精彩的投资生涯。1.1 什么是K线【形态概述】
K线图又称蜡烛图，源于17世纪初的日本，起初用于记录米市的价格波动，后被引入资本市场，因其外形似蜡烛，且喻意深刻，被广泛运用于股票技术分析。K线图一般由上影线、实体和下影线三部分构成，K线有阴阳之分，代表着涨跌，故而阴K线图和阳K线图在构成上也有所差异。在阴K线图中，盘内最高价与开盘价的距离形成上影线，处于K线图中最上处，而当期的开盘价在上，收盘价在下，中间包围而形成的K线图实体位于K线图的中间位置，盘内的最低价与收盘价的距离形成的下影线位于K线图的最下处。
与阴K线图相反，在阳K线图中，盘内最高价与收盘价的距离形成的上影线处于K线图中最上处，而当期的收盘价在上，开盘价在下，中间包围而形成的K线图实体位于K线图的中间位置，盘内的最低价与开盘价的距离形成的下影线位于K线图的最下处，K线图因其记录的周期不同，可分为1分钟、5分钟、15分钟、30分钟、60分钟、1日、1周、1月、1季度、半年和1年等，它们在形体上没有变化，但在各自周期中所蕴含的意义略有不同，本书分析以日线为主。图1.1所示为阴、阳K线示意图。图1.1 阴K线和阳K线示意图【K线实战】
图1.2所示为上海证劵综合指数(以下简称上证指数）日K线图。其中的阳K线和阴K线在长期的走势中此消彼长，各自在涨跌中有着形象的表达情境。也正是因为K线图在涨跌情境意义简明，才深受投资者欢迎，被广泛运用于股市、期市中。图1.2 上证指数日K线图【结构分析】
上影线的长度决定着股价所遭遇的压力强度，上影线越长，说明抛售股票的卖方越凶狠，他们强势地抛售着股票，就是为了打磨股价上涨的锐气。
下影线的长度决定着股价所拥有的承接力度，当股价不断下行之时，下影线越长，意味着股价已经越接近普遍认可的低价区域，买入股票的人气逐渐转旺，继续抛售股票的股民越来越少。
K线实体的大小决定着股价在运行趋势中所保持的速度。阳K线实体越长，说明该股在股价上涨的趋势中保持着一个积极的增长态势，股价很急切地上升，也透露着股价离市场预期的高价位区域还有很长一段距离。阳K线实体越短，说明该股股价在上升趋势中保持着一个保守的态势，利多的消息已经逐渐淡化，股价已经接近高价位或没有明显的上行助力，需要等待新的信息对其产生影响。阴K线实体越长，说明该股在股价下行的趋势中保持着一个强烈的下降态势，股价很迅速地下降，也透露着股价离市场预期的低价位区域还有很长一段距离。阴K线实体越短，说明该股股价在下降趋势中保持着一个保守的态势，利空的消息已经逐渐淡化，股价已经接近低价位或没有明显的下行助力，需要等待新的信息对其产生影响。
阳K线较阴K线而言，更强调的是趋势的强化，市场信心偏好，利于股价上行。
阴K线较阳K线而言，更强调的是趋势的弱化，市场信心偏差，透露着股价下行的信息。1.2 从时间维度看K线
在K线的形成过程中，形态会有很大的差别。从本节开始，将根据K线在各自形成过程中的一些特点，对其进行分类，以加深我们对K线的每一个构成部分的认识。我们可以从时间、实体和影线3个方向为切入点，本章针对各部分形态上的特殊点也做了透彻的讲解。本节从时间维度进行讲解。【形态概述】
K线按照所记录的周期不同，可分为1分钟、5分钟、15分钟、30分钟、60分钟、1日、1周、1月、1季度、半年和1年等，我们以月K线、周K线、日K线、60分钟K线和30分钟K线作为主要的解读对象。【月K线形态举例】
月K线是以当月第一个交易日的开盘价为月开盘价，同月的最后一个交易日的收盘价为月收盘价而绘制的K线。图1.3所示为上证指数月K线图。图1.3 上证指数月K线图【周K线举例】
周K线是以周一的开盘价为周开盘价，同一周的周五收盘价为周收盘价而绘制成的K线，相对于经常出现突破后回抽的日K线而言，周K线的技术意义更具信任价值。图1.4所示为上证指数周K线图。图1.4 上证指数周K线图【日K线举例】
日K线是以当日开盘价为开盘价，当日收盘价为收盘价而绘制的K线。图1.5所示为上证指数日K线图。图1.5 上证指数日K线图【60分钟K线举例】
60分钟K线是以开市期间每小时开市的第一笔价格作为开盘价，该小时的最后一笔价格作为收盘价而绘制的K线。60分钟K线适合短期投资者的短线投资，对市场反应的速度比日线更为灵敏。图1.6所示为上证指数60分钟K线图。图1.6 上证指数60分钟K线图【30分钟K线举例】
30分钟K线是以开市期间每半个小时开市的第一笔价格作为开盘价，该半个小时的最后一笔价格作为收盘价而绘制的K线，比60分钟K线更为灵敏。图1.7所示为上证指数30分钟K线图。图1.7 上证指数30分钟K线图【结构分析】
周期越长，K线指标的技术意义可信度越高，对趋势技术确认的时间越长久；反应稍显迟钝。
周期越短，K线指标的技术意义可信度越低，但对趋势技术确认的时间越短；反应更为灵敏。1.3 从实体维度看K线【形态概述】
因K线图开盘价和收盘价的波动性所形成的K线实体大小不同，所以K线图被分为极阴、极阳，小阴、小阳，中阴、中阳和大阴、大阳8类K线图。其中极阴K线图和极阳K线图的实体所含涨跌幅度在0.5%左右；小阴K线图和小阳K线图的实体所含涨跌幅度在0.6%~1.5%；中阴K线图和中阳K线图的实体所含涨跌幅度在1.6%~3.5%；大阴K线图和大阳K线图的实体所含涨跌幅度在3.6%以上。图1.8所示为8类K线示意图。图1.8 8类K线示意图【K线举例】
图1.9所示为上证指数近期日K线图中的8类K线图。图1.9 上证指数日K线图【结构分析】
K线实体越长，趋势的趋势性越强。例如在上涨中出现长阳线，表示上涨趋势越强劲，在上涨中出现短小的K线时，则表明上涨的力度减弱。1.4 从影线维度看K线【形态概述】
因股价在盘内波动性的大小不同，高出或低出K线实体部分的影线长短不一，按照影线长度的不同，K线图被分为3类：长影线K线图、普通影线K线图和无影线K线图。长影线K线图具体分为长上影线K线图、长下影线K线图和长上下影线K线图；无影线K线图分为无上影线K线图、无下影线K线图和无上下影线K线图。图1.10所示为3类K线示意图。图1.10 3类K线示意图【K线举例】
图1.11所示为上证指数近期日K线图中的3类K线图。图1.11 上证指数日K线图【结构分析】
上影线越长，说明股价上方的抛压越重，股价下行的动力越大；上影线越短，说明股价上方的抛压越轻，股价下行的动力越小。
下影线越长，说明股价下方承接的力量越强，股价上行的动力越大；下影线越短，说明股价下方承接的力量越弱，股价下行的动力越小。第2章 解析K线的关键数据
K线技巧在实战中具有复杂的战略性，针对几个简单的K线组成部分，本章将做出比较深层次的探讨，其中涉及K线实体大小变化、K线阴阳涨跌和K线上下影线所产生的系列变化，深入研究K线指标的意义，理解K线在股价运行趋势中所透露的思想，可以更便捷地帮助投资者提高自身的炒股实力。2.1 K线实体蕴藏的规律
针对K线实体，在第1章做了比较笼统的概述，本节将更多地对K线实体在应用技巧上进行比较深刻的分析。K线实体的变化在K线分类中一向是被广为重视的技术参照之一，其大小和重心移动会更透彻地帮助投资者理解K线的内涵。2.1.1 4种不同的K线实体【形态概述】
K线实体按照大小被划分为极小K线、小K线、中K线和大K线4类。把握住K线实体的窍门，可以更好地帮助投资者在资本市场寸步尺金。极小K线是实体最小、接近没有实体的K线图，因为它在股价的趋势运行中有着尤为重要的指导意义，所以得到很高的重视度。极小K线因其实体极小，在趋势中透露的信息显得扑朔迷离，它出现在上涨或下跌趋势的末端时，代表着股价对趋势延续的动力已经逐渐衰竭，前期趋势将宣告结束。当它出现在上涨或下跌趋势的中途时，意味着股价在运行中进行着短暂的调整，之后的走势将延续。当它出现在横盘调整的形态中时，对趋势没有明显的指导意义，表示市场趋势的不确定性。
小K线在股价运行的趋势中，所表现的意义接近极小K线，但它透露信息的强度稍弱于极小K线。大K线在市场趋势中是显著的K线形态，因其所表现的强势性，在股价运行阶段所透露的信息很强。大K线的出现标志着趋势在上升或下跌中有充分的动力，对市场趋势有强大的认可作用。中K线在股价运行的趋势中，所表现的意义接近大K线，但它所透露信息的强度稍弱于大K线。图2.1所示为4类K线示意图。图2.1 4类K线示意图【K线实战】
图2.2所示为浦发银行（600000）2016年10月25日至2017年2月22日走势图中的极小K线和小K线。极小K线在前期趋势的末端出现后，翌日就开始了不断高爬的涨势，显示了极小K线在趋势上的突出指导意义。相比后期出现的小K线，在前期下跌趋势接近末端的时候，股价虽结束了弱势的格局，但股价运行的趋势短时间内并未发生绝对反转，股价在低位震荡了一段时间后，才开始走向上升。这正显示了小K线的趋势指导性明显弱于极小K线。图2.2 浦发银行日K线图【K线实战】
图2.3所示为上海机场（600009）2016年12月9日至2017年4月24日走势图中的中K线和大K线。中K线出现在股价运行上涨的中途，但之后的股价依然是以缓慢的上升态势向高价区费时费力地爬行，相比之下，后期出现的大K线使得股价趋势在短时间内立刻垂直上升，其涨势惊人，股价在短短数天内便创下了半年内的最高价。这正显示了中K线在对股价运行趋势中的推动力明显弱于大K线对股价趋势的作用。图2.3 上海机场日K线图【结构分析】
极小K线在股价运行趋势中的指导意义高于小K线，趋势在极小K线出现之后会快速地做出调整，而小K线出现之后，趋势需要一段时间才能转折。
大K线对之后股价运行的趋势有着极强的推动力，而中K线相比而言对趋势的推动力明显较弱。
大K线的出现表明主力对于推动股价上涨持有高调态度，高调态度的背后往往是短暂的上涨，却酝酿着极大的风险；中小K线在趋势中扮演的角色轻微，对趋势运行的作用力小，但其后期股价运行的趋势会更为稳健，对散户资金具有更安全的意义。2.1.2 K线阴阳的涨跌性【形态概述】
K线因其阴阳涨跌性的不同，被分为星线、阳K线和阴K线。星线在股价运行的趋势中，因其位置不同，所表现的指导意义略有不同。星线出现在上涨或下跌趋势的末端时，表现的是前期股价运行的趋势接近尾声，后期股价趋势将做新的调整。当它出现在股价上升或下跌的中途时，表现的是股价在趋势不变的前提下，需要利用时间差做短暂的调整，后期股价运行的趋势将延续前期惯有的趋势。当它出现在横盘调整的弱势格局时，不具备明显的指导意义。
阳K线在股价上涨的趋势中表现的是股价上涨的动力性，股价将继续维持上涨的态势。当它出现在股价下跌的趋势中时，很有可能扮演的是短暂的反弹角色，对趋势只是做一个暂时的歇整。当它出现在股价下降趋势的末端时，说明股价下降的动力已经衰竭，推动股价上行的动力跃跃欲试，以最快的速度表现着多头上攻的欲望。阴K线和阳K线所表现的意义相反，当它出现在股价下跌的趋势中时，表现的是股价下跌的动力性，股价将继续维持下跌的态势。当它出现在股价上升的趋势中时，很有可能扮演的是短暂的调整角色，对趋势只是做一个暂时的歇整。当它出现在股价上升趋势的末端时，说明股价上升的动力已经衰竭，推动股价下行的动力跃跃欲试，以最快的速度表现着空头下攻的欲望。图2.4所示为3类K线示意图。图2.4 3类K线示意图【K线实战】
图2.5所示为中直股份（600038）2017年2月7日至2017年4月11日走势图中的星线、阳K线和阴K线。该星线出现在股价上升趋势的中途，意味着短暂的休整后，股价将保持前期的上升态势继续上涨，在当期的形态图中，后期趋势也确实维持着同前期相同的涨势，证实了星线在股价运行趋势中的作用。该阳K线出现在前期股价下降趋势的末端，随后股价展开一波气势如虹的上涨行情，股价节节攀高，也证实了阳K线在下降趋势的反转作用力。该阴K线处在股价下降趋势的中途，对趋势继续下行有加强的推动作用，在该阴K线的作用力下，后期股价运行趋势不改，也进行了一段时间的下行，证实了阴K线在股价运行趋势中的指导意义。图2.5 中直股份日K线图【结构分析】
星线在股价运行中具有独到的意义，因其所处位置的不同，其意义也不尽相同，当它处在高价位或低价位时，趋向于表达前期股价运行趋势的结束；当它处在股价运行趋势的中途时，表达的是股价运行的前后一致性，股价只是暂时休整；当它出现在横盘调整中时，表现的意义不明显。
阳K线在股价上行趋势中，表现着对股价趋势一致的推动作用；当它出现在下行趋势中时，股价只是做一个短暂的休整，后期趋势将同之前的趋势保持一致；当它出现在下行趋势的末端时，表明股价做出了强有力的反击，后期股价运行的趋势将做出调整。阴K线与阳K线作用相似。2.2 开盘价和收盘价的规律
在K线指标中，开收盘价的表现力无疑是最强的，民间有很多针对开收盘价的战法技巧，在股市当中，我们也经常把开收盘价认为是一天最终的主力意图，所以掌握开收盘价的技巧，可以帮助投资者更细致地认识K线构成。2.2.1 开盘价和前日收盘价的比较【形态概述】
开盘价是指开市一天连续竞价的第一笔成交价格，收盘价是指开市当天收市前的最后一笔成交价格。开盘价和昨日收盘价的比较，可以分为以下3类。
开盘价高于昨日（上个交易日）的收盘价，称之为高开，表示开市当天，股价开盘就有很大的买盘涌入，使得股价被不断抬升。高开一般出现在股市行情很好的时候，或者有突发利好消息对股价有抬升作用的时候。
开盘价等于昨日的收盘价，称之为平开，表示开市当天，股价开盘时和昨日收盘时保持着相近的人气，股价表现得很普通。
开盘价低于昨日的收盘价，称之为低开，表示开市当天，股价开盘便急速下跌，很多卖盘蜂拥而入，使得股价下跌。低开一般出现在股市行情不好的时候，或者有突发的利空消息对股价有压制作用时。图2.6所示为3类情形下的K线示意图。图2.6 3类情形下的K线示意图【K线实战】
图2.7所示为浙江广厦（600052）2017年1月13日至2017年4月24日走势图中的高开K线图。该图形结构由前日底部中阳线和后日的高开小阳线结合而成，股价以高开快速拉起，显示主力有做多的决心，但在实际的拉升过程中多头上攻力度不足，后日只是形成一个小阳线，因而涨势高度也必然有限。图2.7 浙江广厦日K线图【K线实战】
图2.8所示为象屿股份（600057）2017年1月16日至2017年4月24日走势图中的平开K线图。图中所形成的图形由前日的小阴线转化为大阴线，显示了主力在前日多空徘徊后，开始选择行走方向，随着早盘平开、买力疲弱特征的影响，大量的抛售力量铺天盖地而来，因而很快形成一根长阴线，同时对空方力量也进行了一定程度的释放。图2.8 象屿股份日K线图【K线实战】
图2.9所示为五矿发展（600058）2016年11有15日至2017年4月24日走势图中的低开K线图。从图中形成的图形结构可以看出，在前日对获利盘进行平仓的力量下，以中阴的图形进行释放空头，但随着后日的跳空低开低走，大量的多方放弃阵营转为空方，加大了股价的下行力度，因而也转变了股价的行走方向。图2.9 五矿发展日K线图【结构分析】
高开分为两类情况：第一种为有准备的高开，集合竞价量会比较小；第二种为没有准备的高开，属于市场有强烈的突发利好，使得股票供不应求，集合竞价量会很大。
低开的出现可能是延续前日走势，也可能是突发的市场或个股的利空消息。高开与之类似。2.2.2 开收盘价和大盘指数的比较【形态概述】
个股开收盘价与大盘指数的比较一般分为4类：个股开收盘价均高于大盘指数；个股开盘价高于大盘指数，个股收盘价低于大盘指数；个股开盘价低于大盘指数，个股收盘价高于大盘指数；个股开收盘价均低于大盘指数。【K线实战】
图2.10所示为农发种业（600313）2017年4月24日的分时图，在分时图中可以发现该股的分时走势明显强于上证综合指数，个股开收盘价均在上证综合指数之上，显示了该股当前受到了市场很强的关注，股票供不应求。图2.10 农发种业分时图【K线实战】
图2.11所示为三维丝（300056）2017年4月24日的分时图，在分时图中可以发现该股的早盘开盘价高于创业板指数，但之后的分时走势一直缠绕着创业板指数上下波动，并在尾盘跳水下行，最终该股收盘价低于创业板指数，显示了该股在当前的势头略弱于创业板指数。图2.11 三维丝分时图【K线实战】
图2.12所示为重庆建工（600939）2017年4月24日的分时图，在分时图中可以发现该股的早盘开盘价低于创业板指数，但之后的分时走势一直缠绕着大盘指数上下波动，并在尾盘突然拉升上行，最终该股收盘价高于大盘指数，显示了该股在当前的势头略强于创业板指数。图2.12 重庆建工分时图【K线实战】
图2.13所示为光莆股份（300362）2017年4月24日的分时图，在分时图中可以发现该股的开收盘价均在创业板指数之下，显示了该股当前受到了市场很大的排挤，股票不断被抛售。图2.13 光莆股份分时图【结构分析】
个股开收盘价同大盘指数的横向比较，更好地诠释了个股在涨跌趋势中的强弱度，可以帮助投资者在选择投资品种时缩小范围。2.2.3 开盘价和收盘价的比较【形态概述】
开盘价和收盘价的比较一般可以分为3类：开盘价高于收盘价，从而形成阴K线；开盘价等于收盘价，从而形成无实体的星线；开盘价低于收盘价，从而形成阳K线。在K线当中，阴K线表示空方力量强于多方力量，属于下跌信号；星线表示多空双方在争夺股价的过程中，显示出的实力相当；阳K线表示多方力量强于空方力量，属于上涨信号。【K线实战】
图2.14所示为白云机场（600004）2017年4月24日的阴K线分时图。图2.14 白云机场阴K线分时图【K线实战】
图2.15所示为浦发银行（600000）2017年4月24日的星线分时图。图2.15 浦发银行星线分时图【K线实战】
图2.16所示为上港集团（600018）2017年4月24日的阳K线分时图。图2.16 上港集团阳K线分时图【结构分析】
开盘价低于收盘价，会形成阴K线，是典型的看跌信号。
开盘价等于收盘价，会形成星线，对趋势没有明显的意义，表示后市走向不明。
开盘价高于收盘价，会形成阳K线，是典型的看涨信号。2.3 上、下影线蕴藏的规律
在历经百年的资本市场中，有很多投资者放弃了对K线影线的分析，认为在实体之外波动的影线所具备的指向性相对而言有失准确性。在实际的股市当中，虽然影线是突破后回抽的代表，但也正是通过这类行为，我们可以更好地把握价格运行的痕迹，并获悉价格的深层次动向。2.3.1 上影线的意义【形态概述】
K线在当期盘内股价上攻后的回调是上影线形成的原因。上影线是具备重要意义的标记，一般可分为2类。一是被动回调形成的上影线。被动回调上影线是在相应的大盘因为短期利空消息的影响而回落的带动下，个股对大盘的形态模仿，这种形态的形成一般可以掩饰股价当前所处的战略思想，很具隐蔽性。二是主动回调形成的上影线。主动回调上影线又可以分为出货上影线、试探上影线和股性上影线。所谓出货上影线，一般出现在快速上涨之后的行情中，一般情况下，大涨过后的上影线通常都是卖压强劲的表现。所谓试探上影线，一般出现在震荡行情的下方，股价时而上攻，但遭遇震荡区间后上攻无果，留了上影线，其意为试探震荡区间的压力强弱。所谓股性上影线，是指某些股票的走势偏爱日线上下震荡，几乎大部分走势图中的任何位置都会出现这样的上影线，它就像股票的性格一样。图2.17所示为主动回调上影线示意图。图2.17 主动回调上影线【K线实战】
图2.18所示为新疆天业（600075）2017年4月24日被动回调上影线及上证指数的分时图。早盘新疆天业在低调横盘准备一个小时后突然发力，开始上攻股价，但随着当日大盘指数在多次攻击移动平均线无果后，确认了大盘的弱势格局，随后大盘指数逐渐下行，新疆天业也见机行事，放弃了在弱势时过分暴露，随大盘一起跳水下行，以掩饰该股的动机。图2.18 新疆天业和上证指数的分时图【K线实战】
图2.19所示为澄星股份（600078）2017年1月3日至2017年4月24日走势图中的出货上影线，在前期近一个月的拉升趋势之后，股价创造了近期最高位，获利盘逐渐增多，随着高位的形成该日出现的出货
试读结束[说明：试读内容隐藏了图片]